根据发行安排，6月最新一期储蓄国债10日发售。同时，6月起，电子式储蓄国债正式纳入个人养老金产品范围，这也意味着，加入了个人养老金制度的市民，可以在账户里直接购买电子式储蓄国债。

目前，工商银行、民生银行、兴业银行等多家银行已经在手机App的个人养老金专区增加了储蓄国债购买入口。市民也可以带着银行卡和身份证件前往银行柜面，办理个人养老金储蓄国债业务。

据人民日报消息：今天，财政部发行2026年第三期和第四期储蓄国债（电子式）。两期国债均为固定利率、固定期限品种。第三期期限3年，票面年利率1.63%，最大发行额315亿元；第四期期限5年，票面年利率1.7%，最大发行额385亿元。两期国债发行期为6月10日至6月19日；2026年6月10日起息，按年付息，每年6月10日支付利息。第三期、第四期分别于2029年6月10日、2031年6月10日偿还本金并支付最后一次利息。

储蓄国债“入池”带来哪些新变化？

储蓄国债期限较长，在个人养老金账户中购买，不仅有助于强制储蓄，还能锁定长期收益。此前，我国个人养老金产品池涵盖存款、理财、基金、保险四大品类。此次储蓄国债的加入，又为个人养老金制度参与者提供了更多配置选项。

中国社科院保险与发展研究中心副主任王向楠表示——

• 储蓄国债作为由财政部发行、以国家信用为基础的金融产品，其风险水平低、起购金额低、流动性较好。
• 储蓄国债纳入个人养老金产品范围，为投资者提供了更低风险、更稳健的资产配置选择，也是我国个人养老金制度建设的重要一步。

此外，专家认为，不同年龄阶段和风险偏好的投资者，可采取差异化配置策略——

• 对于以养老为目的的长期投资者，可将部分资金配置于储蓄国债，以获取稳定利息收益；同时，配置养老基金、养老理财等产品，平衡风险与收益。
• 对于临近退休或已经退休的投资者，可以适当提高储蓄国债、养老存款和养老保险配置比例，以保障本金安全和稳定现金流。

值得注意的是：投资者认购前，经办机构为其开立养老金专用国债账户，用于登记所购国债期次、持有数量及持仓变动信息。该账户须与本人个人养老金资金账户绑定，资金划转、支取规则、税收安排均严格执行个人养老金制度相关规定。此外，经办机构在注销个人养老金资金账户前，需核实对应养老金国债账户内无未到期国债，并同步完成该账户注销。

每期储蓄国债（电子式）发行额度分为普通投资者额度与个人养老金专属额度。财政部会同中国人民银行将发行额度划分为基本代销额度、养老金专属额度两类：基本代销额度面向全体储蓄国债承销团成员（含养老金业务经办机构），仅限普通投资者认购，不得向养老金账户投资者销售；养老金专属额度从机动代销额度中单列，定向分配至经办机构，仅面向个人养老金账户投资者发售，两类额度不得交叉混用。

对今天发行的两期国债，财政部明确：单一国债账户购买每期国债不得超过50万元；养老金专属额度为当期国债初始机动代销额度的40%；6月10日当天，通过电子渠道向非养老金账户销售的额度上限为基本代销额度的40%；6月11日至19日，开通电子渠道的承销团成员在其取得的代销额度内合理分配各渠道额度比例；6月13日营业结束后，各承销团成员未售出的基本代销额度、未售出的养老金专属额度与中央国债登记结算有限责任公司（以下称国债公司）核对一致后全部调减为零，调减出的基本代销额度、养老金专属额度纳入机动代销额度，自2026年6月14日起供各承销团成员抓取。

小贴士：储蓄国债的凭证式和电子式有何区别？

●相同点

两种国债都只面向个人投资者发行，期限以3年和5年为主，100元即可起购，并且都不能在二级市场交易。

●不同点

债权记录方式不同：凭证式国债采用纸质收款凭证，投资者会拿到一张类似存单的纸质凭证，需要妥善保管；而电子式国债采用电子记账方式，债权记录在投资者的国债账户中。

购买渠道不同：凭证式国债主要在线下银行柜台购买；电子式国债的购买渠道更为灵活，除了银行柜台，还可以通过网上银行或手机银行进行线上购买。

起息时间不同：凭证式国债从购买当天就开始计算利息；电子式国债则有统一的起息日，通常设定在发行期的开始日。

付息方式不同：凭证式国债采用到期后一次性还本付息的方式。电子式国债则采用按年付息的方式，每年付息日利息会自动转到投资者绑定的银行账户中，资金流动性更好。

到期兑付方式不同：凭证式国债到期后，投资者需要携带纸质凭证和身份证前往银行柜台办理兑付手续，逾期未兑付的部分不再计算额外利息；电子式国债到期后，本息会自动划入投资者的资金账户。

提前兑取的灵活性不同：凭证式国债只能全额提前兑取，不能部分赎回；电子式国债则可以部分提前兑取，资金使用更加灵活。

需要提醒的是，通过普通账户购买的储蓄国债利息收入可免征个人所得税。自2026年6月起，通过个人养老金账户购买储蓄国债，则适用个人养老金的递延纳税政策，即在缴费环节，每年最高12000元可以在税前扣除；在投资环节，国债利息等投资收益暂不征收个人所得税；但在领取环节，资金取出时需要单独按3%的税率补缴个人所得税。

来源：综合人民日报、新华社微信、央视财经等

编辑：孙美美